《证券投资学》2024秋期末测试

试卷总分:100  得分:100

1.以下属于证券经营机构传统业务的是( )

A.证券承销业务

B.私募发行

C.基金管理

D.风险基金

2.专门为证券发行与证券交易办理登记、存管、过户和资金结算交收业务的中介机构是备( )

A.信用评级机构

B.证券登记结算公司

C.证券信息公司

D.按揭证券公司

3.我国对证券经营机构的管理实行( )。

A.特许制

B.注册制

C.登记制

D.审批制

4.以下关于自律组织的表述不正确的是(             )

A.一般实行会员制

B.对会员公司每年进行一次例行检查

C.对会员的日常业务活动进行监管

D.一般实行注册制

5.保证金卖空交易的投资者向证券经纪商借入证券也要缴存一定数量的保证金，缴存

保证金数量计算公式是 （  )

A.所借证券卖出时的市场价值×保证金最低维持率

B.所借证券买回时的市场价值×保证金最低维持率

C.所借证券卖出时的市场价值×法定保证金率

D.所借证券买回时的市场价值×法定保证金率

6.期权交易可为买方转嫁风险。对做保证金交易的投资者来说，为了将亏损限制在一定范围内，交易者可通过( )的办法将一部分风险转嫁出去。

A.保证金买空和买入看涨期权

B.保证金买空和买入看跌期权

C.保证金卖空和卖出看涨期权

D.保证金卖空和买入看跌期权

7.以下关于利率风险的说法正确的是(             )

A.利率风险属于非系统风险

B.利率风险是指市场利率的变动引起的证券投资收益不确定的可能性

C.市场利率风险是可以规避的

D.市场利率风险是可以通过组合投资进行分散的

8.以下关于购买力风险的说法正确的是(   ).

A.购买力风险是可以避免的

B.购买力风险是可以通过组合投资得以减轻的

C.购买力风险是由于通货膨胀、货币贬值给投资者带来的实际收益水平下降的风险

D.购买力风险属于非系统风险

9.在通过“Y＝a+bX”回归分析得到β值时候，以下说法错误的是(   )

A.β值等于回归系数b的值

B.Y代表某证券的收益率

C.X代表市场收益率

D.β值等于回归方程的常数项a的值

10.无风险资产的特征有(            )

A.它的收益是确定的

B.它的收益率的标准差为零

C.它的收益率与风险资产的收益率不相关

D.以上皆是

11.下列关于APT与CAPM的比较的说法不正确的是( )

A.AAPT分析了影响证券收益的多个因素以及证券对这些因素的敏感度，而CAPM只有一个因素和敏感系数

B.APT比CAPM假设条件更少，因此更具有现实意义

C.CAPM能确定资产的均衡价格而APT不能

D.APT的缺点是没有指明有哪些具体因素影响证券收益以及它们的影响程度，而CAPM却能对此提供具体帮助

12.以下属于证券经营机构传统业务的是( )

A.证券承销业务

B.私募发行

C.基金管理

D.风险基金

13.专门为证券发行与证券交易办理登记、存管、过户和资金结算交收业务的中介机构是备( )

A.信用评级机构

B.证券登记结算公司

C.证券信息公司

D.按揭证券公司

14.我国对证券经营机构的管理实行( )。

A.特许制

B.注册制

C.登记制

D.审批制

15.以下关于自律组织的表述不正确的是(             )

A.一般实行会员制

B.对会员公司每年进行一次例行检查

C.对会员的日常业务活动进行监管

D.一般实行注册制

16.计算公司普通股票每股净收益时，其中的净收益为(  )

A.本年度净利润减去普通股股息

B.本年度净利润减去盈余公积

C.本年度净利润减去优先股股息

D.本年度净利润减去未分配利润

17.以下属于行业开拓阶段的特点的是(       )

A.企业销量稳定，利润也比较稳定之处

B.企业研发成本很高，销量很小

C.企业间竞争加强，产品价格下降

D.企业产量下降，利润下降

18.一可转换债券，面值为100元，票面利率为6％，转换比例为20，剩余期限3年，转换期限为2.5年，若当前该公司的普通股股价为6元一股，投资者要求的必要收益率为8％，则该债券为一般债券的投资价值为(  ).

A.95.64元

B.96元

C.93.32元

D.97.12元

19.认为利率期限结构是由人们对未来市场利率变动的预期决定的理论是(   ).

A.期限结构预期说

B.流动性偏好说

C.市场分割说

D.有效市场说

20.以下关于自律组织的表述不正确的是(    ) .

A.一般实行会员制

B.对会员公司每年进行一次例行检查

C.对会员的日常业务活动进行监管

D.一般实行注册制

21.股份有限公司的股东只负有限连带清偿责任，即股东仅以其所持股份为限对公司承担责任。(  )

22.我国现行的法规规定，首次公开发行股票以询价方式确定股票发行价格。( )

23.证券交易成交后意味着交易行为的了结。(    )

24.股利收益率是指投资者当年获得的所有的股息与股票市场价格之间的比率。(  )

25.有效组合在各种风险条件下提供最大的预期收益率的组合。(  )

26.市价委托指令可以在成交前使投资者知道实际执行价。(    )

27.停止损失委托是指投资者委托经纪人在证券市场价格上升到或超过指定价格时按照市场价格卖出证券，或是在证券市场价格下降到或低于指定价格时按照市场价格买入证券。(    )

28.贴现债券的到期收益率一定低于它的持有期收益率。(     )

29.证券投资收益的最大化和投资风险的最小化这两个目标往往是矛盾的。(     )

30.任何公司债券都存在着信用风险，但也有某些公司债券的安全性不低于地方政府债券甚至高于某些政府债券。(.    )

31.狭义的证券仅指资本证券，即股票、债券、基金及金融衍生品。（ )

32.11.一般认为，实际投资的流动性要比金融投资的流动性差。（    ）

33.我国《公司法》规定，股份公司向发起人发行的股票应当为记名股票。（   ）

34.债券投资的风险相对于股票投资的风险要低。（     ）

35.市场利率上升则债券价格上升（     ）

36.信用等级越低的企业，其发行的债券价格越低。（   ）

37.相对于股票投资和债券投资，证券投资基金是一种间接投资。（    ）

38.交易所基金与指数型基金，封闭式基金一样，不存在一级市场与二级市场间的套利。（  ）

39.证券市场具有一次性交易的特点（     ）

40.我国的股票发行可以采用折价发行（ ）。

41.投机者的目的在于通过价格波动来盈利，因此必然导致证券价格剧烈波动（  ）

42..首次公开发行是指非上市企业首次在证券市场发行股票募集资金的行为（   ）

43.证券账户具有证券登记与存管、证券结算的功能。（ ）

44.市价委托是投资者要求证券经纪人按限定价格或更优的价格或卖出证券。（ ）

45.如果债券发行时的市场利率低于票面利率，债券将采取折旧发行方式。（   ）

46.股票属于（    ）

A.凭证证券

B.有价证券

C.商品证券

D.资本证券

47.股份公司的设立，分为（     ）

A.发起设立

B.改组设立

C.募集设立

D.合并设立

48.我国的股东大会分为（ ）

A.创立大会

B.年度股东大会

C.季度股东大会

D.临时股东大会

49.我国境外上市外资股包括（    ）

A.B股

B.H股

C.S股

D.N股

50.证券变现性又叫做（      ）

A.流动性

B.可兑换性

C.偿还性

D.价悖性